ادارة المخاطر

ما هي إدارة المخاطر في الفوركس؟

إدارة المخاطر هي ممارسة للحد أو لتخفيف المخاطر المرتبطة بالتداول أو الإستثمار في الأسواق المالية. ومن منظور نظري، ترتبط المكافآت دائمًا بمستويات مختلفة من المخاطر ولا يختلف الأمر عندما يتعلق بالتداول. وإنّه أحد أهم جوانب تجربة المتداول ويمكن أن ينفع أو تؤذي أي مستثمر.

قد تسأل كيف سيفعل المتداول هذا؟ يوجد مجموعة متنوعة من العوامل التي يمكن للمتداول التركيز عليها للتأكد من أن المخاطر المرتبطة تستحق العناء وليست مسببة للقلق.

كيفية تنفيذ إدارة المخاطر المناسبة

يوجد العديد من العناصر المهمة للإدارة السليمة للمخاطر، وسيساعد وضعها في الإعتبار المتداولين على التنقل في الأسواق المالية الديناميكية للغاية ولكنها غدارة في بعض الأحيان.

الرغبة في المخاطرة

عندما يتعلق الأمر بالرغبة في المخاطرة، فإنها تبدأ بالفرد وتحمّله للخسائر. ويكون بعض الناس أكثر عدوانية، ومستعدون لخسارة الكثير إذا كانوا يؤمنون حقًا بفرصة معينة، مفترضين أنّهم يربحون أيضًا بشكل كبير في الصفقات الأخرى التي تنجح. وقد يكون الآخرون أكثر تحفظًا، حيث يقبلون بخسائر محتملة أصغر مقابل أرباح محتملة أقل.

القاعدة الأساسية الجيدة هي المخاطرة بنسبة تتراوح بين 1٪ و5٪ من رصيد حسابك لكل عملية تداول. وحتى عند 5٪، يمنحك هذا فرصة للاستمرار في حالة حدوث العديد من الخسائر المتتالية و كانت تجربتك سيئة في الأسواق.

حجم الصفقة

يحدّد حجم الصفقة حسب رغبتك في المخاطرة وما ترغب في تحقيقه من ارباح او خسارة محتملة من كل صفقة. وإذا كان لديك حساب صغير ولكنك تتطلع إلى المخاطرة بنسبة 5٪ لكل صفقة، فستحدد حجم صفقة أكبر من معدل تحمل المخاطرة بنسبة 1٪ لكل صفقة. وكل ذلك متعلق بما تهدف إلى تحقيقه في الأسواق من حيث المخاطر والمكاسب.

Figure 1 – 1-hour Bitcoin chart

Please click For bigger size

وقف الخسارة

وقف الخسارة هو السعر الذي ترغب في الإغلاق عنده من أجل الخسارة. في حال ضبطه، سيتم إغلاق الصفقة تلقائيًا بمجرد الوصول إلى هذا السعر. ويتم تحديد وقف الخسارة على أساس عوامل مثل : حجم صفقتك والمخاطرة في كل صفقة. ولا يحد وقف الخسارة من خسائرك فحسب، بل قد يحميك من حركات السوق المفاجئة والعكسية التي قد لا تكون بالضرورة غير صالحة لإستراتيجية التداول الخاصة بك، وبدلاً من ذلك، قد تكون مفاجئة وغير متوقعة بطبيعتها. ومع ذلك، إذا تم الوصول إلى وقف الخسارة الخاص بك، فيجب عليك التأكد من أنّ إستراتيجيتك مناسبة للإستيعاب والتعلم من كونها غير صحيحة في تحليلك.

يجب أن يكون وقف الخسائر متناسبًا مع العائد التي تسعى إليه من السوق. وإذا كنت تعتقد أن مستوى وقف الخسارة الخاص بك يجب أن يكون 100 نقطة وأن المنتج الذي تتداوله يمكن أن يعيد 300 نقطة، فإن مخاطرتك بالمكافأة صحية ومنحرفة لتزويدك بعائد جيد وحماية من الخسائر المستقبلية. ويمكن أن يخفف ربح واحد بمقدار 300 نقطة من خسائر 3 صفقات فاشلة بمقدار 100 نقطة لكل منها.

في العادة يتطلع المتداولون إلى تحقيق الضعف أو أكثر مما يرغبون في خسارته. فكلما كانت نسبة المخاطرة التي تستخدمها أفضل، كلما زاد احتمال تعرضك للخطر. وإذا ربحت 400 نقطة في كل صفقة وكنت تخاطر بـ 100 نقطة في كل مرّة، فعليك فقط أن تكون على صواب في 3 مرات من أصل 10 لتحقق ربح قدره 500 نقطة. وليس من السهل تحقيق مثل هذه النسبة ولكن يجب أن يكون التقدير الأكثر تواضعًا 1.5 أو 2 ضعف وقف الخسارة.

عندما يتعلق الأمر بنسبة المخاطرة، فيجدر بالذكر أن المتداول الذي يتمكن من تحقيق العديد من الصفقات يمكنه تسوية نسبة المخاطرة إلى المكافأة الأصغر. على سبيل المثال، إذا كان بإمكان المتداول الفوز في 6 من أصل 10 صفقات، فيمكنه الإنتقال بنسبة 1: 1 للمخاطرة إلى المكافأة مما يعني أن الربح يساوي الخسارة المحتملة. في هذا السيناريو، سيخرج المتداول رابحاً . وقد يكون تحقيق مستويات ربح أصغر أسهل من تحقيق مستويات ربح أكبر مما يعني أن إحتمالية إصابة المتداول لهدفه أقل في كلّ مرة.

الرافعة المالية

الرافعة المالية هي عامل مهم آخر يجب أخذه في الإعتبار. في حين أن الحصول على رافعة مالية أعلى لا يعني بالضرورة مخاطر أعلى، إلاّ أنّ إغراء وتوافر الرافعة المالية الأعلى قد يكون كارثيًا بالنسبة لشخص تكبد سلسلة من الخسائر ويتطلع إلى تعويض بعض الخسائر من خلال صفقات ذات رافعة مالية مرتفعة.

بشكل عام، ان المتداولون الذين إستخدموا رافعة مالية منخفضة أكثر ربحًا من الناحية الإحصائية من أولئك الذين إستخدموا رافعة مالية أعلى. وفي نهاية اليوم، ما عليك سوى الكثير من الرافعة المالية لفتح الصفقات التي يمكن أن تقدم لك العوائد التي تبحث عنها من دون المخاطر الإضافية ويميل المتداولون بإنتظام إلى النظر إلى النسبة المئوية للعائدات مقابل الأموال الفعلية المتولدة.

المشاعر

تلعب المشاعر دورًا مهمًا جدًا في التداول. ومن الضروري ألا يهتم المتداولون كثيرًا بالمكاسب والخسائر فلا ينبغي أن يكونوا سعداء بشكل مفرط بالعوائد الكبيرة ولا أن يهتموا كثيرًا بالخسائر. وهذا كله جزء من اللعبة والتداول هو عمل تجاري يمكن أن يسبب خسائر ويجب إدارتها وفقًا لذلك.

في بعض الأحيان، قد يفتح المتداولون صفقات بدافع الملل أو لتعويض من الخسائر التي تكبدوها في تداول الأسواق. ويجب تجنب هذا بأي ثمن فكلما كان المتداول أكثر تركيز، كانت فرصه أفضل في تحقيق أرباح من تداول الأسواق.

يجدر بالذكر أنّه لا يمكن لأحد أن يتجنب المشاعر تمامًا، فنحن بشر. وإتقان التحكم بالمشاعر هو مهارة مفيدة في التداول وحتى أدنى تحسن في الحفاظ على الهدوء تحت الضغط يمنح المتداولين ميزة يحتاجون إليها بشدة ليصبحوا ناجحين في تداولاتهم .

إدارة المخاطر

من المهم أن تضع في إعتبارك الإصدارات الاقتصادية المحتملة، بصرف النظر عن إختيار المنتجات المالية التي تتوافق مع إحتياجات التداول الخاصة بك و رغبتك في المخاطرة. في حين أن بعض الأخبار قد تكون مفاجئة وغير متوقعة، يجب أن تؤخذ الأخبار المحددة مسبقًا في الإعتبار الجاد نظرًا لأنّها قد تؤثر على صفقاتك الحالية. وحاول التوقف أكثر عند إصدارات معينة أو ربما الخروج من جزء من صفقتك للحماية من التحركات المعاكسة في حال تحرك السعر عكس إتجاهك الأولي. وقد يساعد الإصدار الاقتصادي في بعض الأحيان في دعم صفقتك وتقريبها بشكل أسرع من هدفها المقصود. فهي لا تشكل دائمًا خطرًا محتملاً على حسابك.

إيجاد السوق المناسب

ليست كل المنتجات التجارية متساوية. ويمكن أن تكون مثلاً عملة البيتكوين (الشكل 1) وغيرها من العملات الرقمية شديدة التقلب، حيث تظهر تحركات تزيد عن 30٪ في اليوم. وقد لا يكون البعض الآخر سريع الحركة ويميل إلى التحرك بطريقة أكثر تنظيماً. ويعني العثور على المنتج المناسب إنشاء الإستقرار خلال تجربة التداول الخاصة بك.

لا توجد صيغة واضحة لذلك. وقد يجد الشخص الذي يبحث عن حركات صغيرة للتداول بإستخدام رافعة مالية عالية نهجًا أكثر سلامًا مع منتجات منخفضة التقلب بينما يمكن لشخص لديه نفس الخصائص الاستمتاع بخشونة وسرعة منتج شديد التقلب مما قد يمنحه نتيجة مماثلة في فترة زمنية قصيرة.

وقد يختار المتداول المحافظ ولكن طويل الأجل منتج شديد التقلب إذا كان يخطط للإحتفاظ بصفقات أصغر مع وقف خسائر أكبر. وهم لا يهتمون بالتقلبات بل يهتمون أكثر بالنتيجة طويلة المدى لمنتج معين.

دفتر اليوميات

قد يختار المتداولون الإحتفاظ بمذكرات أو يوميات التداول. وقد يساعد تسجيل الجوانب المختلفة ليوم تداولهم بما في ذلك التداولات ونتائجها على أن يصبحوا أكثر وعياً بمزاياها وعيوبها. كما قد تساعدهم للعودة ومراجعة بعض التداولات ( بغض النظر عن نتائجهم) سواء المتداولين الجدد او ذوي الخبرة على فهم المتداولين الحاليين والمستقبليين بشكل أفضل ومعرفة أفضل طريقة لإدارتهم، خاصةً إذا لم تسير الأمور وفقًا للخطة.